...的面值,到期收益率及到期期限均为1000元,8%和10年.
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发布时间：2024-10-05 06:45
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时间：2小时前
债券A 和债券B的面值、到期收益率及到期期限均为1000元、8%和10年.债券A的息票率为10%，债券B以面值出售，两种债券均按年支付利息.若两种债券的到期收益率都降到6%，计算它们各自的价格变化率.
拓展资料：
收益率的标准差，衡量的是实际收益率围绕预期收益率(即平均收益率)分布的离散度，反映的是投资的风险。收益率的标准差，是先求收益率离差平方和的平均数，再开平方得来。计算过程是将实际收益率减去预期收益率，得到收益率的离差;再将各个离差平方，并乘上该实际收益率对应的概率后进行加总，得到收益率的方差，将方差开平方就得到标准差。
所谓期望收益标准差决策法，是指根据投资的期望收益和收益标准差进行风险型决策的方法。期望收益标准差决策法的类型
通常有以下两种具体做法:
1.最大期望收益法。
用未来收益的期望值作
为未来真实收益的代表，并据此利用净现值法、收益率法等进行投资决策，称为最大期望收益法。它是风险条件下(未来收益不确定条件下)简单易行和常用的决策方法。期望收益法的缺点是没有考虑风险状况，因此投资要冒很大风险。
2.期望标准差法
汉瑞.马可威士(Harry Markowitz)提出了-个为大家所接受的决策定律，即所谓期望标准差法。
3.收益率的含义
收益率是指投资的收益率，一般以年度百分比表达，根据当时市场价格、面值、息票利率以及距离到期日时间计算。对公司而言，收益率指净利润占使用的平均资本的百分比。
4.当我们计算收益率的时候还应该考虑到一下四个方面：
1.本金和利息的总回报 （return or yield）
2.风险__isk)
3.流动性 （liquidity)
4.资产流动的频率 （Time-pattern of cash flow)
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时间：2小时前
那么债券A的息票率是10%，到期收益率是8%，10年，
债券A的价格，在excel中输入
=PV(8%,10,1000*10%,1000)
债券A的价格为1134.20
当市场利率降到6%时，债券A的价格，在excel中输入：
=PV(6%,10,1000*10%,1000)
债券A价格变为1294.40，价格上升了14.12%
债券B的价格，从1000元变为
=PV(6%,10,1000*8%,1000)
债券B的价格变为1147.20
价格上升了14.72%
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时间：2小时前
